El sector ‘insurtech’ pierde fuelle mientras las aseguradoras buscan su hueco en el negocio de la inteligencia artificial

“El sector de los seguros no está en su mejor momento; el de la tecnología, tampoco; ¿qué podemos esperar, entonces, del ‘insurtech’?”. Con el último informe sectorial de Dealroom sobre la mesa, a los directivos de Mapfre, NN Group, Generali y Mundi Ventures que lanzan esta pregunta (retórica) al aire no les queda otra que confesar que el momento no es especialmente halagüeño para las empresas emergentes de base tecnológica que se mueven en este terreno. Lo cuentan sobre el escenario del ITC DIA Europe 2023, un congreso nacido allá en 2016 para tratar de acelerar precisamente la transformación digital del sector, al que asiste EL PERIÓDICO invitado por Mapfre.

En él, este grupo de ejecutivos de grandes empresas del sector ha perfilado las líneas maestras del informe de Dealroom en cuestión, un documento que muestra que el volumen de inversión del capital riesgo cayó en torno a un 45% en las 'insurtech' a nivel mundial este primer semestre del año en comparación con el mismo periodo de 2022. Fueron 2.200 millones de euros aproximadamente. De acuerdo con estos datos, las cifras han retrocedido a niveles previos a la pandemia tras haberse disparado sobre todo en 2021 y están muy por detrás de las de otros sectores como la salud, el 'software', el 'fintech', la energía, el transporte, la industria alimentaria, los semiconductores o la robótica.

“El mercado de las ‘insurtech’ representa una oportunidad masiva de 7 billones de dólares [6,4 billones de euros], mucho más que el de la movilidad, que recibió en torno a 5 veces más financiación entre 2022 y 2023”, apunta el informe, citando también el caso de los servicios financieros, un sector que responde al mismo patrón de menos potencial en cuanto a volumen de mercado, pero diez veces más de inversión.

A todo esto se suma, además, que la caída de valoraciones de estas compañías ha sido mucho más drástica que la de los índices bursátiles de referencia (Nasdaq o SP500) o incluso que la del sector asegurador tradicional.

Tercera ola de transformación

“Los analistas dicen que estamos entrando en la tercera ola de transformación de los seguros”, había analizado rato antes en otro escenario la directora de transformación de Mapfre España, Mónica García Cristóbal, haciendo referencia a la digitalización; a la popularización de las ‘insurtech’, la inteligencia artificial y la analítica de datos; y al auge de grandes riesgos como los ciberataques o el cambio climático. “La cuestión es que ninguna de estas tres olas ha sustituido la forma en la que funciona el sector asegurador, e incluso si aceptamos que estas olas han pasado ya, ninguna de ellas ha tenido impacto significante en términos de volumen de negocio”, ha añadido.

Pese a todo, lo que queda claro tras este encuentro es que las aseguradoras tradicionales son conscientes de que el reto que tienen en frente no es menor y que existe la oportunidad de buscarse un hueco en el negocio de la inteligencia artificial (IA). La propia Mapfre ha presentado en el marco de este congreso un estudio que ha llevado a cabo sobre el asunto, y a través del cual ha llegado a la conclusión de que los riesgos en torno a esta tecnología son múltiples (operacionales, éticos, regulatorios…), pero que hay una clave: apostar por lo que han definido como ‘inteligencia artificial responsable (RAI)’.

Regulación europea de la IA

El concepto “se refiere a la gestión del ciclo de vida de los modelos de IA siguiendo los principios, procesos y políticas necesarios para garantizar que la tecnología se desarrolla y opera siempre buscando un impacto positivo y protegiendo a los individuos y la sociedad”, detalla este informe.

“Lo que hemos detectado es que las ‘startups’ son uno de los socios más relevantes en este contexto, porque están orientadas desde el principio en analizar y controlar este tipo de riesgos”, explica Bárbara Fernández, jefa de innovación disruptiva de Mapfre Open Innovation. También, que las grandes compañías tienen cierta percepción de este riesgo, pero que sigue ganando la sensación de que está todo controlado.

A su juicio, el cambio vendrá cuando la Unión Europea regule el mercado de la inteligencia artificial y empiece a ser evidente que la amenaza de multas por tener un sistema discriminatorio o porque una máquina haya cometido un error de graves consecuencias es real. “Habrá que tener mecanismos para gobernar y controlar la inteligencia artificial y los seguros asociados a eso van a crecer mucho”, concluye la misma.